Prawdopodobieństwo upadku spółki czy kraju można “wyczytać” z instrumentu finansowego o nazwie credit default swap (CDS), czyli “swap ryzyka kredytowego”. Może on być wykupywany jako ubezpieczenie obligacji emitenta. Na podstawie jego wyceny przez rynek możemy wnioskować o prawdopodobieństwie niewypłacalności (bankructwa) kraju lub spółki. Pięcioletni CDS dla Polski mówi nam o tym, że w przeciągu 5 najbliższych lat prawdopodobieństwo takie wynosi 1,14%.
Czytaj dalej „Prawdopodobieństwo bankructwa Polski? Odpowiedź: 1,14%”